فكلما ارتفع رأس المال العامل للشركة مقارنة بالمبيعات ، كانت الشركة أفضل حالا وأكثر استقرارا. عندما تزيد المبيعات ولكن ينخفض رأس المال العامل ، قد تواجه الشركة صعوبة في الحفاظ على العمليات وشراء المخزون لتلبية الطلبات الجديدة ، وقد تواجه أيضًا مشاكل مالية أخرى.
القوى العاملة
يتم احتساب رأس المال العامل باستخدام معادلة الأصول الحالية للشركة ناقص الخصوم المتداولة. إن مراقبة رصيد رأس المال العامل الموجود لدى الشركة هو أسهل طريقة للمستثمرين للحكم على كمية أصول الشركة التي يتم تصفيتها بسهولة. يجب أن تكون الأصول السائلة متاحة بشكل مستمر للاستثمار في بناء أعمال الشركة ، وتمويل النمو المستقبلي وزيادة القيمة لمساهميها
رأس المال العامل للمبيعات
توضح نسبة رأس المال العامل إلى المبيعات قدرة الشركة على دفع التكاليف المتعلقة بتوليد مبيعات جديدة دون الحاجة إلى تحمل ديون إضافية. على الرغم من أن اقتراض الأموال لتمويل معدات جديدة أو مبادرات أخرى للمساعدة في زيادة المبيعات ليس سيئًا من تلقاء نفسه ، فلا بد أن الشركة ما زالت قادرة على سداد ديونها بسهولة والحفاظ على أصول سائلة كافية لتمويل العمليات الجارية للشركة. وعلى العكس ، إذا احتفظت الشركة برأس مال عامل مرتفع للغاية لنسبة المبيعات ، فقد تحتفظ بالعديد من الأصول التي يمكن استخدامها بشكل أفضل لتمويل نمو جديد أو مبيعات إضافية.
تكلفة البضائع
يتم احتساب التكاليف التي يتعين على الشركة تغطيتها من أجل توليد السلع للبيع في تكلفة السلع المباعة - أو البند COGS - في بيان الدخل. هذا لا يشمل التكاليف العامة والإدارية اللازمة للحفاظ على تشغيل الشركة. يتم مطابقة COGS مع المبيعات في فترة زمنية محددة في بيان الدخل. تتضمن تكاليف خدمة العملاء (COGS) تكلفة مدخلات المخزون الخام لعملية التصنيع ، وقد تحتوي أيضًا على أجور للعاملين في عملية التصنيع.
رأس المال العامل السلبي
البيانات المالية التي تظهر رأس المال العامل السلبي قد تكون علامة على وجود مشاكل قادمة.رأس المال المتداول السلبي يعني أن التزامات الشركة تتجاوز أصولها ، مما يوفر للشركة قدرة محدودة للغاية على إنفاق الكثير على العمليات الحالية والنمو المستقبلي مثل أقرانهم الذين لديهم رأس مال عامل إيجابي. عندما يستمر رأس المال العامل في الانخفاض كنسبة مئوية من المبيعات ، قد لا يكون لدى الشركة ما يكفي من النقود لتسديد مدفوعات بائعها أو تغطية ديونها.
