تضمن إدارة رأس المال العامل للشركة التدفق النقدي لمواصلة عمليات الأعمال اليومية. يوفر تحليل رأس المال العامل معلومات عن المركز المالي للشركة. ﻋﻟﯽ ﺳﺑﯾل اﻟﻣﺛﺎل ، اﻟﺷرﮐﺎت اﻟﺗﻲ ﻟدﯾﮭﺎ ﻣﺑﻟﻎ أﮐﺑر ﻣن ﺗﺟرﺑﺔ رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻌﻣﻟﻲ ﺗﺧﻔض ﻣن اﻟﺿﻐوط اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرات اﻟﺻﻌﺑﺔ أو اﻷوﻗﺎت اﻟﺗﻲ ﺗﺗﺳم ﺑﮭﺎ أواﻣر اﻟﻌﻣﻼء اﻟﻣرﺗﻔﻌﺔ. جميع الشركات لديها متطلبات رأس المال العامل الدائم ، في حين أن بعض الشركات تعاني أيضا من متطلبات التمويل المؤقتة.
حساب رأس المال العامل
تقوم الشركات بحساب رأس المال العامل عن طريق طرح الخصوم من الأصول. المبلغ المتبقي هو رأس المال الذي تتوفر به الأعمال لتمويل العمليات. الأصول تشمل المخزون والحسابات المستحقة القبض. يحدد التحليل الإضافي لدورة تشغيل الأعمال احتياجات رأس المال العامل للشركة. على سبيل المثال ، يجب على الشركة تحليل الحسابات المستحقة القبض من حيث الأيام اللازمة لتلقي المدفوعات من العملاء. يحدد تحليل المخزون مقدار الوقت المستغرق لتحويل المنتج إلى حسابات مستحقة القبض أو نقدًا للنشاط التجاري. يدرس تحليل التزامات الشركة عدد الأيام التي يتطلبها النشاط التجاري لدفع الفواتير المستحقة.
الاحتياجات الدائمة
تحتاج الشركات التي لديها احتياجات رأس المال العامل الدائم إلى تمويل إضافي لتمويل الفجوة بين الوقت الذي يستغرقه تحويل الأصول إلى المدفوعات النقدية والمسؤولية. وفقًا لرواد الأعمال ، تتطلب معظم الأنشطة التجارية تمويلًا لتمويل دورة التشغيل. وتوجد احتياجات رأس المال العامل الدائم عندما يتجاوز الوقت اللازم لتحويل الأصول إلى النقدية الوقت المسموح به لسداد الحسابات المستحقة الدفع. يتطلب العمل رأس مال عمل إضافي لسد الفجوة.
الاحتياجات المؤقتة
قد تتطلب الشركات رأس مال عامل إضافي فقط في بعض النقاط خلال العام. على سبيل المثال ، خلال موسم الأعياد ، قد تتطلب تجارة التجزئة أموالًا إضافية لدفع تكاليف المخزون الإضافي والموظفين الإضافيين. ليست كل احتياجات رأس المال العامل المؤقت ناتجة عن النفقات الموسمية. على سبيل المثال ، قد تتطلب الشركة التي تواجه فترة من طلبات العملاء عالية رأس المال العامل المؤقت.
مصادر مؤقتة
يمكن للشركات تمويل احتياجات رأس المال العامل من خلال مصادر متعددة. على سبيل المثال ، قد تعمل الشركة مع الموردين لتوسيع شروط الدفع للحصول على طلب غير عادي كبير.قد يطلب المورد دليلاً على الطلب كضمان لتمديد الرصيد ، وسيقدم بعض البائعين طلبًا مقابل طلب ضمان السداد. يمكن أيضًا أن يقوم خط ائتمان أو قرض قصير الأجل بتمويل احتياجات رأس المال العامل المؤقتة خلال فترات طلبات العملاء المرتفعة بشكل غير عادي.
