يعتمد التطور الاقتصادي لأي دولة على نظامها المالي الذي يشمل بنوكها وأسواقها المالية وقطاع التأمين وصناديق التقاعد وبنك مركزي تديره الحكومة وله سلطة. هذه القطاعات تؤثر على عملة الدولة وأسعار الفائدة.في البلدان المتقدمة ، يعملون معا لتشجيع النمو وتجنب تضخم الأسعار الجامح. عندما يكون بلد ما في مرحلة النمو ، فإن عدم وجود نظام مالي قوي وسليم يعمل بوجه عام ضد الاقتصاد الوطني.
النظم المصرفية
البنوك هي حجر الزاوية في النظام المالي الوطني. خدماتهم الرئيسية هي توفير ملاذ آمن لأرباح الأفراد وتقديم القروض للشركات التي تحتاج إلى رأس المال ، إما لبدء التشغيل أو البقاء في العمل. وبدون هذا المصدر لرأس المال المتاح ، ستتعرض الشركات لضغوط مستمرة لمواصلة النمو وإرجاع الأرباح إلى أصحابها والمستثمرين الخارجيين. من خلال توجيه المدخرات إلى قطاع الأعمال من خلال القروض - وأيضا تقديم قروض للأفراد لشراء السيارات والمنازل - تعزز البنوك النمو الاقتصادي العام والتنمية.
الأسواق المالية
توفر أسواق الأسهم فرصة للأفراد للاستثمار في الشركات. من خلال إصدار الأسهم ، تقوم الشركات العامة بسداد الديون أو زيادة رأس المال لعملياتها. يوفر سوق السندات وسيلة أخرى لجمع الأموال. عندما يشتري فرد أو شركة استثمار السند ، فإنه يتلقى تدفق مستمر من مدفوعات الفائدة على مدى فترة محددة. يمكن الوصول إلى سوق السندات للشركات وكذلك الحكومات ، التي تحتاج أيضًا إلى تدفق موثوق للأموال من أجل التشغيل. بدون سوق السندات ، يمكن للحكومة أن تجمع المال فقط من خلال فرض الضرائب ، وهو إجراء يميل إلى كبح النشاط التجاري والاستثمار.
تحطم مالي
في أي بلد ، تكون الثقة والثقة في النظام المصرفي حاسمة بالنسبة للصحة الاقتصادية. إذا لم تستطع البنوك استرداد قيمة حسابات الادخار ، وبدأ المدخنون يخشون خسارة أموالهم ، فإن نتائج البنك تتعقب. هذا يستنزف النقد بسرعة من البنك ويمكن أن يؤدي في النهاية إلى فشل المؤسسة. ترتفع أسواق السندات والأسهم وتهبط مع الطلب على الاستثمار. عندما يخاف الأفراد من المخاطر أو يفقدوا ثقتهم في الأسواق ، فإنهم يبيعون أوراقهم المالية ويتسببون في انخفاض قيمة الشركات. وهذا بدوره يجعل من الصعب على الشركات جمع الأموال ، إما من البنوك أو أسواق رأس المال.
السياسة النقدية
إصدار العملة وتحديد أسعار الفائدة هي وظيفة البنوك المركزية التي تديرها الحكومة ، مثل بنك الاحتياطي الفيدرالي في الولايات المتحدة ، والتي تكون مسؤولة عن السياسة النقدية. يقوم البنك المركزي ووزارة الخزانة الأمريكية "بتجهيز المضخة" عن طريق إقراض أموال جديدة للبنوك. من خلال التحكم في هذا التدفق ، يبقي البنك المركزي أيضا أسعار صرف العملات ثابتة ، وهو أمر حيوي بالنسبة للتجارة الخارجية والاستثمارات الجديدة. يميل تحديد سعر فائدة أعلى إلى دعم قيمة العملة ، في حين أن خفض المعدل يشجع على الإقراض والاستثمار - في خطر انخفاض قيمة العملة وتضخم الأسعار. سياسة نقدية موثوقة ومتسقة تعزز الاستقرار الاقتصادي والنمو.
